핵심 숫자
AI가 공시 원문에서 추출한 주요 수치
| 항목 | 값 | 비고 |
|---|---|---|
| 총 발행액 | 110,000,000,000원 (1,100억원) | 제2289-1회 80,000,000,000원 + 제2289-2회 30,000,000,000원 |
| 2289-1 이자율 (초기) | 3.806% | 변동금리, 신한카드 2년 개별민평 수익률 산술평균 |
| 2289-2 이자율 | 3.926% | 고정금리, 발행수익률 3.926% |
| 신용등급 | AA+ | 한국신용평가, NICE신용평가 (2026.03.31 기준) |
| 조정자기자본비율 | 20.76% | 2025년말 기준, 금감원 업무보고서 |
| 연체채권비율 | 1.49% | 2025년말 기준, 1개월 이상 연체 |
| 2025년 영업이익 | 610,020백만원 (6,100억원) | 연결기준, 2025년 사업보고서 |
| 2025년 당기순이익 | 480,205백만원 (4,802억원) | 연결기준, 2025년 사업보고서 |
| 일괄신고 잔액 | 1,370,000,000,000원 (1조 3,700억원) | 발행예정금액 5조원 대비 모집·매출실적 3조 6,300억원 차감 |
한줄 요약
AI Summary
신한카드, 1,100억원 규모 회사채 발행(2289-1 변동금리 800억, 2289-2 고정금리 3.926% 300억) (투자권유 아님)
핵심 포인트
1
신한카드가 1,100억원(제2289-1회 800억원, 제2289-2회 300억원) 규모의 무보증 공모사채를 발행합니다.
2
제2289-1회는 변동금리(초기 3.806%, 만기 2028-04-14), 제2289-2회는 고정금리 3.926%(만기 2029-07-16)입니다.
3
신용등급은 AA+(한국신용평가, NICE신용평가)로 우수하며, 조정자기자본비율 20.76% 등 재무건전성이 양호합니다.
4
조달자금은 현금서비스 및 신판가맹점대금 등 운영자금으로 사용될 예정입니다.
5
일괄신고 잔액은 1조 3,700억원이며, 이번 발행으로 운영자금을 확보합니다.
이 공시가 의미하는 것
What This Means
신한카드는 안정적인 사업기반과 높은 신용등급을 바탕으로 회사채를 발행하여 운영자금을 조달합니다. 변동금리와 고정금리 트렌치를 통해 금리 리스크를 분산하고, 우수한 자본적정성(조정자기자본비율 20.76%)과 낮은 연체율(1.49%)로 재무건전성이 양호합니다. 시장점유율 1위(2024년 카드이용실적 기준)의 지배력과 신한금융그룹의 지원 가능성으로 원리금 상환능력이 우수합니다. 다만, 카드수수료 인하 압력과 가계부채 부담 등이 수익성에 영향을 줄 수 있습니다. 본 분석은 참고자료이며 투자권유가 아닙니다.
투자자 관점 체크포인트
Investor Checkpoints
- ☐ DART 원문 확인 필요
- ☐ 신한카드의 재무건전성(조정자기자본비율, 연체율 등) 추세 확인
- ☐ 카드수수료 인하 등 규제 리스크가 수익성에 미치는 영향 분석
- ☐ 가계부채 부담 증가 및 경기 침체 가능성에 따른 자산건전성 모니터링
- ☐ 일괄신고 잔액(1조 3,700억원)과 추가 발행 가능성 고려
주의할 점
사실 기반 리스크 요인
- ⚠ 본 사채는 무보증 사채로 원리금 상환 불이행 시 투자자에게 손실 발생 가능
- ⚠ 신용카드 산업은 규제 강화(수수료 인하, 리스크 관리) 및 경기 민감성 영향
- ⚠ 개인정보 유출 등 운영 리스크 존재 (2025년 가맹점주 개인정보 유출 사례)
#채권#무보증사채#운영자금#AA+#카드업
주요 일정
2026-04-15
공시 제출일
일괄신고추가서류 접수
2026-04-16
청약기일 / 납입기일
전문투자자 우선배정 후 일반투자자
2028-04-14
2289-1 만기일
원금 일시상환
2029-07-16
2289-2 만기일
원금 일시상환
2026-07-16
2289-2 첫 이자지급일
이후 매 3개월마다 지급
정정 이력
원공시 → 정정 순서
본 콘텐츠는 DART 공시 및 공개된 시장 데이터를 확인·정리한 참고자료이며, 투자권유·매수매도 추천·목표가 제시가 아닙니다. 투자 판단과 그 결과에 대한 책임은 이용자 본인에게 있으며, 실제 투자 전 반드시 DART 원문과 회사 공식자료를 확인하시기 바랍니다.