핵심 숫자
AI가 공시 원문에서 추출한 주요 수치
| 항목 | 값 | 비고 |
|---|---|---|
| 발행예정주식수 | 7,200,000주 | 기발행주식수 10,194,234주의 70.63% |
| 예정발행가액 | 2,585원 | 예정가액, 확정가액은 2026년 7월 1일 결정 |
| 모집총액 | 18,612,000,000원 | 예정 모집총액 |
| 할인율 | 30% | 기준주가 4,471.70원에 30% 할인 적용 |
| 증자비율 | 70.63% | 기발행주식수 대비 신주 비율 |
| 자금사용 - 운영자금 | 18,165,819,840원 | 순수입금 기준 |
| 발행제비용 | 446,180,160원 | 인수수수료(모집총액의 2.0%) 등 포함 |
| 1주당 배정비율 | 0.7067311231주 | 구주 1주당 신주 배정 비율 |
한줄 요약
디모아, 주주배정후 실권주 일반공모 방식으로 보통주 7,200,000주(예정발행가 2,585원) 발행하여 약 186억원 조달 결정 (투자권유 아님)
핵심 포인트
디모아는 2026년 4월 24일 이사회에서 주주배정후 실권주 일반공모 유상증자를 결의하였습니다.
발행예정주식수는 7,200,000주로, 기발행주식수 10,194,234주의 약 70.63%에 해당하는 대규모 증자입니다.
예정발행가액은 2,585원(할인율 30%), 총 모집금액은 18,612,000,000원이며, 확정가액은 2026년 7월 1일에 결정됩니다.
조달자금은 종속기업 운영비용(5,000백만원)과 매입대금 결제(13,166백만원) 등 운영자금으로 사용될 예정입니다.
최대주주 에스제이홀딩스 제1호투자조합 및 특수관계인은 배정물량의 40%만 청약할 계획이며, 이전 최대주주 (주)비비안은 청약하지 않을 예정입니다.
이 공시가 의미하는 것
디모아는 대규모 유상증자를 통해 약 186억원의 운영자금을 조달합니다. 이는 최대주주 변경에 따른 이전 최대주주의 이행보증(200억원) 철회 가능성과 사옥 이전 필요성 등으로 인해 추가 자금 확보가 불가피하다는 판단에 따른 것입니다. 그러나 증자비율 70.63%와 할인율 30%는 최근 3년 평균(각각 46.06%, 24.77%)을 크게 상회하여 기존 주주의 지분가치 희석이 우려됩니다. 또한 최대주주의 낮은 청약 참여율(40%)은 지분율 하락과 경영권 불안정으로 이어질 수 있습니다. 동사는 과거 타법인 투자에서 누적 손실(투자원금 대비 63%)을 기록한 바 있으며, 생성형 AI 등 산업 환경 변화도 부정적 요인입니다. 본 분석은 참고자료이며 투자권유가 아닙니다.
투자자 관점 체크포인트
- ☐ DART 원문 확인 필요
- ☐ 증자비율 70.63%로 주식가치 희석 규모 확인
- ☐ 확정발행가액은 2026-07-01에 결정되므로 변동 가능
- ☐ 최대주주의 40% 청약 계획 및 (주)비비안 불참으로 지분율 변동
- ☐ 과거 타법인 투자 손실 규모(누적 70,213백만원) 및 지배구조 변경 이력 확인
주의할 점
사실 기반 리스크 요인
- ⚠ 대규모 유상증자(70.63%)로 인한 주가 하락 위험 존재
- ⚠ 최대주주 청약 참여율 40%로 경영권 분쟁 가능성
- ⚠ 이전 최대주주 이행보증(200억원) 철회 및 사옥이전에 따른 자금 소요 불확실
주요 일정
이 공시 전후의 매체 보도
2026-04-24 전후 ±3일 외부 보도